Zpět na články
Umělá inteligence (AI) přestala být pouze tématem sci-fi románů a stala se hlavním motorem současné technologické transformace globální ekonomiky. V prvním čtvrtletí zvýšily investice do AI infrastruktury americký HDP o 1 procentní bod a ekonomiky Japonska, Jižní Koreje a Tchaj-wanu zažívají díky AI nebývalý rozmach.
Mnohé firmy působící v oblasti AI vykazují skokový nárůst ziskovosti a silný růst akcií, a investoři po celém světě proto hledají způsoby, jak tento masivní růstový trend zachytit.
Zde však často narážejí na překážku v podobě vysoké ceny jednotlivých akcií technologických lídrů nebo nedostatečných znalostí o tom, které začínající firmy mají skutečný potenciál uspět.
Řešením tohoto problému může být pasivní investování prostřednictvím diverzifikovaných ETF fondů. Na Portu umožňujeme běžným lidem vstoupit do světa AI kontrolovaně, systematicky a s minimalizací rizik spojených s výběrem jednotlivých společností.
Co se v tomto článku dozvíte:
- Proč umělá inteligence představuje zásadní ekonomickou transformaci a jaké jsou tržní prognózy jejího růstu.
- Jakým způsobem lze do AI investovat pomocí diverzifikovaných ETF fondů a proč je nákup celého tržního koše bezpečnější než spekulace s jednotlivými akciemi.
- Konkrétní produktové možnosti na platformě Portu, včetně tematických strategií a samostatných nástrojů.
- Jaká rizika a nevýhody s sebou nese investování do úzce zaměřených sektorů a jak je efektivně řídit pomocí správného investičního horizontu a rebalancování.
- Pro koho je investování do AI vhodné.
Umělá inteligence může být zdrojem ekonomického růstu na dlouhá léta
Investice do nových technologií s sebou historicky přinášejí období nadšení i zchladnutí. Umělá inteligence však vykazuje fundamentální znaky takzvané technologie všeobecného použití, jakými byly v minulosti parní stroj, elektřina nebo samotný internet.
Podle analytických zpráv předních globálních institucí, jako je PwC, by umělá inteligence mohla do roku 2030 přispět do globální ekonomiky částkou až 15,7 bilionu dolarů. Tento nárůst bude poháněn zejména dvěma faktory:
- Dramatickým zvýšením produktivity práce v důsledku automatizace procesů.
- Výrazným nárůstem spotřebitelské poptávky po personalizovaných produktech s prvky AI.
Investiční potenciál se neomezuje pouze na vývojáře softwaru nebo provozovatele velkých jazykových modelů.
Celý ekosystém AI stojí na masivní infrastruktuře, která zahrnuje výrobce polovodičů a grafických procesorů, provozovatele cloudových úložišť, poskytovatele kybernetické bezpečnosti a energetické společnosti zajišťující napájení datových center.
Masivní přijetí nástrojů umělé inteligence však vyžaduje obrovské investice. Poskytovatelé cloudových služeb, jako jsou Amazon Web Services (AWS), Google, Meta a Microsoft, tak reagují na rostoucí poptávku po výpočetním výkonu novými výdaji, které by letos měly vzrůst na více než 700 miliard USD.
Poradenská společnost Gartner očekává, že celosvětové investice do umělé inteligence (AI) v roce 2026 ve srovnání s předchozím rokem pravděpodobně vzrostou o 47 % na 2,59 bilionu dolarů. To představuje pro jednotlivé firmy z odvětví umělé inteligence obrovskou příležitost.
Pro běžného člověka je však téměř nemožné určit, která konkrétní společnost v tomto složitém dodavatelském řetězci přinese nejvyšší čistý výnos.
Právě zde nachází své opodstatnění strategie nákupu celého indexu, kterou prosazoval i legendární zakladatel společnosti Vanguard John C. Bogle – místo hledání jehly v kupce sena je efektivnější koupit celou kupku sena.
Tento princip pasivního investování uplatňujeme i my v našich Portfoliích od Portu, protože se nesnažíme hledat na trhu vítěze, ale jednoduše investujeme do celého trhu. Průměrný roční výnos našich dynamických portfolií 10 dosahuje 10,34 % ročně.
Pozn.: Graf zobrazuje simulovanou historickou čistou výnosnost vybraných Portfolií od Portu (po započtení 1% poplatku za správu a případných nákladů na kurzové zajištění). Minulé výnosy nejsou zárukou budoucích. Investice na kapitálových trzích nejsou bez rizika. Zobrazené hodnoty jsou k 31. 5. 2026.
Možnosti investování do AI na platformě Portu
Portu nabízí svým klientům plnou flexibilitu při realizaci investičních myšlenek prostřednictvím nákupu ETF. Nemusíte disponovat desetitisíci korun na nákup drahých akcií lídrů trhu, protože platforma využívá nákup frakcí cenných papírů, což umožňuje rozložit i minimální vklad od 500 korun mezi stovky firem najednou.
Jaké jsou tedy konkrétní možnosti, jak investovat do AI na Portu?
1. Tematické strategie: Hotové investiční balíčky
Pokud nechcete trávit čas analýzou jednotlivých fondů, Portu nabízí předem připravené tematické kategorie s profesionálně navrženým složením. Pro oblast umělé inteligence jsou navrženy zejména tyto tři strategie:
- Technologický pokrok: Tato strategie je přímo sestavena s cílem podílet se na digitální transformaci. Obsahuje vyváženou kombinaci ETF fondů zaměřených na IT sektor, umělou inteligenci, automatizaci, robotiku, polovodiče a kybernetickou bezpečnost. Zároveň zahrnuje expozici vůči celému indexu Nasdaq 100.
- Růstové sektory: Strategie se zaměřuje na maximalizaci výnosu zachycením raketového vývoje progresivních odvětví. Kromě samotné AI a Big Data pokrývá také inovativní zdravotnictví, private equity či gaming a eSports.
- Dynamický start: Ideální volba pro investory s dlouhodobým investičním horizontem, kteří akceptují vyšší kolísání hodnoty výměnou za maximální potenciál růstu kapitálu. Kombinuje široký americký index S&P 500 s úzce zaměřenými technologickými megatrendy, včetně AI.
2. Samostatné ETF: Vytvoření vlastního portfolia
Zkušenějším investorům, kteří si chtějí zachovat plnou kontrolu nad přesným procentuálním zastoupením jednotlivých subsektorů, nabízí Portu možnost sestavit si vlastní investiční portfolio z širokého seznamu samostatných nástrojů. Pro expozici vůči AI a souvisejícím odvětvím jsou klíčové tyto nástroje:
- Umělá inteligence a Big Data (Xtrackers Artificial Intelligence & Big Data UCITS ETF 1C): Čistokrevný nástroj zaměřený přímo na společnosti vyvíjející a aplikující algoritmy umělé inteligence a zpracování velkých objemů dat.
- Automatizace a robotika (iShares Automation & Robotics UCITS ETF): Fond sledující globální lídry v oblasti průmyslové a servisní robotiky, která implementuje AI do fyzického světa.
- Kybernetická bezpečnost (L&G Cyber Security UCITS ETF): S rozvojem AI roste i sofistikovanost kybernetických hrozeb, což z firem zaměřených na ochranu dat činí stabilní pilíř technologického sektoru.
- Široké indexy (iShares NASDAQ 100 UCITS ETF / iShares Core S&P 500 UCITS ETF): Tyto fondy slouží jako stabilizační základ, protože v nich mají dominantní postavení největší technologické společnosti (tzv. „Magnificent seven“).
Opatrnost je na místě
Při pohledu na minulá období je zřejmé, že technologický sektor vykazuje z dlouhodobého hlediska nadprůměrnou výkonnost ve srovnání s celkovým trhem, avšak tato výkonnost je vykoupená vyšší volatilitou (kolísáním cen).
Musíte být tedy psychicky připraveni na to, že vaše investice může v průběhu cyklu dočasně ztratit i více než třetinu své hodnoty. Pokud byste v tomto okamžiku propadli panice a peníze vybrali, realizovali byste čistou ztrátu.
Je také třeba mít na paměti, že sektorové investování s sebou nese specifická rizika, na která běžní investoři často zapomínají pod vlivem emocí a mediálně prezentovaných zpráv o růstu cen.
- Vysoké ocenění (Valuations): Technologické firmy spojené s AI se často obchodují za vysoké násobky svých zisků (ukazatel P/E). Trh do jejich cen započítává obrovský budoucí růst. Pokud společnosti nesplní tato přehnaná očekávání, jejich akcie mohou prudce oslabit, i když samotný byznys dále roste.
- Sektorová koncentrace: Pokud vsadíte všechny své úspory pouze na jedno odvětví (například čistou AI a Big Data), porušujete základní pravidlo diverzifikace. Správným přístupem je použít AI ETF jako tzv. satelit – doplněk k jádru portfolia (např. portfolio od Portu 10), které by mělo být tvořeno širokými globálními akciemi.
- Regulační rizika: Vlády po celém světě (včetně Evropské unie a USA) postupně zavádějí legislativu k regulaci vývoje a nasazení AI. Přísná pravidla týkající se ochrany osobních údajů, autorských práv a
Pro koho je investice do AI na Portu vhodná a jak začít?
Tento typ investování není určen pro spekulanty, kteří hledají rychlé zbohatnutí v horizontu několika týdnů či měsíců. Právě snaha rychle zbohatnout je jednou z nejčastějších chyb investorů.
Investice do AI je vhodná pro dlouhodobé investory s horizontem minimálně 5 až 10 let, kteří chápou smysl tržních výkyvů a vnímají poklesy jako příležitost k levnějšímu nákupu.
Délka investování je klíčová, přičemž čas vždy hraje ve prospěch investorů. Staré známé pravidlo říká: „Jde o čas na trhu, ne o načasování trhu.“ To jednoznačně potvrzují historické údaje indexu S&P 500 od roku 1950.
Shrnutí
Umělá inteligence představuje jednu z největších investičních příležitostí naší generace, avšak investování do ní vyžaduje disciplínu, chladnou hlavu a správné nástroje.
Snažit se nakupovat jednotlivé populární akcie je pro běžného člověka příliš riskantní a časově náročné. Platforma Portu nabízí elegantní řešení v podobě pasivního investování do celosektorových ETF fondů a připravených tematických kategorií.
Marek pracuje ako analytik a špecializuje sa predovšetkým na makroekonómiu, globálne akciové trhy, prípadne komodity. Jeho cieľom je zvýšiť investičnú gramotnosť na Slovensku a približovať odborné témy ľudským jazykom. Marekove komentáre a analýzy vychádzajú v popredných médiách v Česku a na Slovensku.
